فقيه الطبية توقع اتفاقية ملزمة للاستحواذ على كامل حصص شركة محمد الفقيه بقيمة 1.6 مليار ريال

شعار شركة مستشفى الدكتور سليمان عبدالقادر فقيه - فقيه الطبية

أعلنت شركة مستشفى الدكتور سليمان عبدالقادر فقيه - فقيه الطبية، توقيعها أمس الثلاثاء اتفاقية شراء أسهم ملزمة مع كافة المساهمين في شركة الدكتور محمد بن راشد الفقيه وشركاه للاستحواذ على 100% من رأس مال الشركة، وذلك مقابل إجمالي مبلغ نقدي قدره 1.6 مليار ريال.

وقالت الشركة في بيان لها على تداول، إن إتمام الصفقة يخضع لعدد من الشروط المسبقة، بما فيها الحصول على عدم ممانعة الهيئة العامة للمنافسة لإتمام الصفقة، والحصول على موافقات بعض الأطراف المتعاقدة مع الشركة المستهدفة، وعدم صدور أي قرار أو قيد نظامي يمنع إتمام الصفقة، وغيرها من الشروط المسبقة المحددة في الاتفاقية.

وأضافت أن الاتفاقية تشمل آليات لضمان عدم حدوث أي تسرب للقيمة في الشركة المستهدفة وتعويض شركة مستشفى الدكتور سليمان عبدالقادر فقيه في حال ثبوت أي منها.

وذكرت أن المساهمين البائعين قدموا عدداً من الضمانات والتعهدات لشركة مستشفى الدكتور سليمان عبدالقادر فقيه فيما يتعلق بالشركة المستهدفة تتعلق بالشؤون التجارية والضريبية والمالية، وتم الاتفاق على الأحكام التي تنظم وقوع أي حالة إخلال أو تقصير في هذه التعهدات وأنواعها وكيفية المطالبة فيها وفترات المطالبة المسموح بها.

وبيّنت أن اتفاقية شراء الأسهم تنتهي عند مرور 6 أشهر من إبرامها في حال عدم استيفاء الشروط المسبقة أو التنازل عنها حسب الحال، أو قبل ذلك من قِبل المشتري في حال حدوث إخلال جوهري من قبل المساهمين البائعين بالتزاماتهم بموجب الاتفاقية أو في حالة وقوع حدث سلبي جوهري للشركة المستهدفة (حسب التعريف المتفق عليه في الاتفاقية).

وأشارت إلى أن اتفاقية شراء الأسهم تحتوي أحكاماً أخرى معتادة في مثل هذه الاتفاقيات تشمل أحكام السرية، والإنهاء، وتسوية النزاعات وغيرها من الأحكام المعتادة في مثل هذه الاتفاقيات.

وأوضحت أن المساهمين البائعين في شركة الدكتور محمد بن راشد الفقيه وشركاه، والذين يملكون مجتمعين 100% من رأس المال المصدر للشركة المستهدفة، هم كما يلي:

وأضافت أنه سيتم تمويل الصفقة من خلال مزيج من الموارد الذاتية لشركة فقيه الطبية، وتسهيلات تمويلية بنكية بشروط تتماشى مع التسهيلات الائتمانية القائمة للمجموعة.

ولفتت إلى أن شركة الدكتور محمد بن راشد الفقيه وشركاه تأسست في نوفمبر 2013، وهي شركة مساهمة سعودية تملك وتشغل مستشفى عاماً متعدد التخصصات في مدينة الرياض، وافتتح المستشفى في أكتوبر عام 2022، ويقدم خدمات الرعاية عبر عدة تخصصات سريرية.

وقالت إن الشركة المستهدفة تعمل من خلال مجمع طبي بمساحة مبنية تبلغ 93 ألف متر مربع، يتكون من مبنى رئيسي ومبنى عيادات خارجية مجاورة، وبطاقة استيعابية قصوى تبلغ 350 سريراً و192 عيادة خارجية، وكان المستشفى يُشغل 238 سريراً و109 عيادات نشطة، كما في 31 ديسمبر 2025، مع توفر مجال كبير لزيادة الطاقة التشغيلية دون الحاجة إلى نفقات رأسمالية جوهرية إضافية على المدى المتوسط.

وأوضحت أن شركة محمد الفقيه حققت إيرادات قدرها 466 مليون ريال خلال عام 2025، وأرباحاً قبل الفوائد والزكاة والاستهلاك والإطفاء قدرها 112 مليون ريال، كما يوضح الجدول التالي:

وذكرت أن الصفقة تتماشى مع إستراتيجية شركة فقيه الطبية وشركاتها التابعة لتوسيع حضورها في مدينة الرياض وتعزيز خدماتها متعددة التخصصات في العاصمة، مبيّنةً أن الاستحواذ سيؤدي إلى مضاعفة حضور المجموعة من حيث عدد الأسرة في الرياض بنحو 3 أضعاف، من خلال الشركة المستهدفة البالغ 350 سريراً مع مستشفى المجموعة الحالي في الرياض بطاقة 185 سريراً، لتشكيل منصة تشغيلية من موقعين بطاقة 535 سريراً.

وأضافت أنه عند إتمام الصفقة، ستمتلك شركة فقيه الطبية 100% من رأس مال الشركة المستهدفة، وسيتم دمجها ضمن المجموعة كشركة تابعة مملوكة بالكامل، وستصبح الشركة المستهدفة المستشفى الثاني للمجموعة في مدينة الرياض، بما يوسع حضور المجموعة في المدينة بصورة جوهرية.

وقالت إن الصفقة ستسهم في تنويع مزيج جهات الدفع والمرضى للمجموعة في الرياض، من خلال إضافة شرائح الدفع النقدي، والتأمين ضمن Network 6 / Class B، بما يكمل تموضع المجموعة الحالي في شرائح وفئات التأمين الأعلى. وعلى المدى المتوسط، من المتوقع أن يحقق التكامل بين المنشأتين كفاءات تشغيلية، ووفورات في التكاليف، وفرصاً معززة لنمو الإيرادات عبر شبكة فقيه الطبية.

وتوقعت أن تؤدي الصفقة إلى زيادة مستويات الدين الموحدة للمجموعة، نتيجة تمويل الاستحواذ وتحمل صافي الدين القائم للشركة المستهدفة. وستعلن مجموعة فقيه للرعاية الصحية عن إتمام الصفقة وأي تطورات جوهرية أخرى في حينه.

وذكرت أن توقيع الاتفاقية لا يُعدّ إتماماً للصفقة، إذ يبقى الإتمام مرهوناً باستيفاء الشروط المسبقة المنصوص عليها في الاتفاقية، ولا يوجد ما يضمن إتمام الصفقة، لافتةً إلى أنه تم تعيين شركة برايس ووترهاوس كوبرز كمستشار مالي وشركة وايت آند كيس للمحاماة والاستشارات القانونية من قبل شركة فقيه الطبية فيما يتعلق بالصفقة.

وأوضحت الشركة أنها ستعلن عن أي تطورات جوهرية في حينه وفقاً للأنظمة واللوائح ذات العلاقة.

وحسب البيانات المتوفرة على أرقام، كان مجلس إدارة فقيه الطبية قد وافق في أكتوبر 2025، على بدء المفاوضات مع الأطراف المالكة لأسهم شركة الدكتور محمد بن راشد الفقيه وشركاه بصفتهم بائعين محتملين بغرض الاستحواذ على حصة أغلبية في شركة الدكتور محمد بن راشد الفقيه وشركاه.

ووقعت فقيه الطبية في نوفمبر الماضي، عرضاً غير ملزم مع المساهمين في شركة الدكتور محمد بن راشد الفقيه وشركاه للاستحواذ على ما لا يقل عن 75%.